Malgré l’engouement croissant pour ce produit financier qui permet aux Canadiens d’emprunter jusqu’à 55 % de la valeur de leur maison, certaines fausses idées persistent. Nous voulons déconstruire les sept mythes les plus courants à propos des prêts hypothécaires inversés.

Un prêt hypothécaire inversé est exactement ce que son nom indique : vous accédez à la valeur nette accumulée dans votre maison en accordant un prêt hypothécaire à un prêteur sans avoir à effectuer de paiements mensuels.

Et pourtant, il existe de nombreuses idées fausses sur ce produit financier qui permet aux Canadiens d’emprunter jusqu’à 55 % de la valeur de leur maison, libre d’impôt, pour des propriétés d’une valeur de 250 000 $ ou plus.

À l’heure où la valeur domiciliaire augmente et que le gouvernement fédéral resserre les règles traditionnelles d’admissibilité aux prêts hypothécaires au moyen d’un test de tolérance rigoureux, de plus en plus de propriétaires cherchent à inverser les prêts hypothécaires afin de débloquer cette valeur. Les emprunteurs reçoivent de l’argent sans avoir à payer d’impôt, qu’ils peuvent utiliser comme ils le souhaitent (par exemple, pour compléter leur revenu et augmenter leurs liquidités; couvrir des dépenses imprévues ou rénover leur maison; et rester dans leur maison actuelle).

Contrairement aux marges de crédit hypothécaire, qui exigent des paiements mensuels, les prêts hypothécaires inversés, comme ceux offerts par la Banque Équitable, conviennent parfaitement aux propriétaires à court d’argent qui veulent rester chez eux sans augmenter leurs frais de subsistance.

Pour aider les propriétaires dont le patrimoine est concentré dans leur maison à mieux comprendre les options de prêt hypothécaire inversé qui leur sont proposées, nous avons déboulonné les sept mythes les plus courants sur ce type de prêt.

Mythe 1 : Vous devez être âgé de 65 ans ou plus pour y être admissible

La réalité? Bien que les retraités à revenu fixe soient les candidats les plus probables à un prêt hypothécaire inversé (d’autant plus que 70 % des Canadiens craignent de ne pas avoir assez d’argent durant leur retraite), les propriétaires âgés de 55 ans et plus sont eux aussi admissibles à ce type de prêt. Comme le prix moyen des maisons partout au pays a plus que triplé au cours des deux dernières décennies (pour atteindre 571 500 $ en juillet 2020 contre environ 164 000 $ en 2000), de nombreux propriétaires d’âge moyen peuvent également vouloir accéder à cette valeur, mais des règles d’emprunt plus strictes les empêchent d’être admissibles à un prêt hypothécaire ou à une marge de crédit habituelle.

Mythe 2 : Le processus de demande est trop compliqué

La réalité? Il n’y a pas trop de différences entre les démarches à suivre pour contracter un prêt hypothécaire inversé et celles concernant un prêt hypothécaire traditionnel. En plus d’une évaluation de la maison, vous devrez fournir des documents prouvant que vous avez suffisamment de revenus pour couvrir les impôts fonciers et maintenir votre maison en bon état. Vous devez également communiquer toutes les dettes garanties par votre maison ou les prêts hypothécaires grevant d’autres propriétés. La seule exigence supplémentaire est que vous devez obtenir l’avis d’un avocat indépendant avant d’être approuvé pour un prêt hypothécaire inversé, ce qui permet de garantir que vous comprenez le fonctionnement du produit.

Mythe 3 : Les taux d’intérêt sur les prêts hypothécaires inversés sont trop élevés

La réalité? Bien que les taux d’intérêt réels sur les prêts hypothécaires inversés puissent être plus élevés que ceux sur les prêts hypothécaires traditionnels, les taux d’intérêt globaux au Canada sont actuellement à des niveaux historiquement bas. Ainsi, l’écart pourrait être juste un point de pourcentage ou deux. Par exemple, les taux fixes sur cinq ans (en septembre 2020) sur les prêts hypothécaires traditionnels varient d’environ 1,7 % à 2,34 %, et le prêt hypothécaire inversé à taux fixe sur cinq ans de la Banque Équitable est de 3,69 %. C’est à peu près ce qu’était le taux fixe moyen actualisé sur cinq ans sur un prêt hypothécaire traditionnel en 2010.

Mythe 4 : Vous pouvez être expulsé de votre maison si vous manquez des paiements

La réalité? Le prêt hypothécaire inversé n’est pas assorti d’un plan de remboursement. En fait, vous (et votre conjoint, le cas échéant) pouvez continuer à vivre dans votre maison pour le restant de vos jours sans faire un seul paiement parce que l’intérêt sur un prêt hypothécaire inversé est couvert par la valeur nette de votre maison.

Mythe 5 : Votre maison appartiendra à la banque

La réalité? Vous (et votre conjoint) continuez à être propriétaire de votre maison et à en conserver le titre, tout comme dans le cas d’un prêt hypothécaire traditionnel. Si vous choisissez de vendre votre propriété, vous payez au prêteur le solde du prêt hypothécaire inversé (et tous les frais de remboursement anticipé) à même le produit de la vente et conservez les profits restants. De même, si vous restez dans votre maison jusqu’à votre décès, vos héritiers peuvent soit régler le solde du prêt pour conserver la propriété, soit vendre la maison et recevoir la valeur nette restante à partir du produit.

Mythe 6 : Vous finirez par devoir plus que la valeur de la maison

La réalité? Les règles du prêt hypothécaire inversé vous permettent d’emprunter seulement jusqu’à 55 % de la valeur de votre maison, ce qui signifie que vous conservez une partie importante de la valeur nette. Et bien que les intérêts courus sur le prêt puissent éroder cette valeur nette, la valeur brute de votre maison (et la valeur nette correspondante) est également susceptible d’augmenter au fil du temps. Conclusion : il faudrait que le marché connaisse une baisse importante pour que vous deviez plus que la valeur de la maison. Mais, même dans ce scénario improbable, le prêteur prendrait simplement tout le produit de la vente de la maison; ni vous ni votre succession ne serez pas responsable de tout autre paiement. Cependant, grâce à la « garantie d’aucune valeur nette négative » de la Banque Équitable, tant que vous respectez vos obligations hypothécaires, vous pouvez être certain que le montant que vous devrez à la date d’échéance ne dépassera pas la juste valeur marchande.

Mythe 7 : Il est impossible de se défaire d’un prêt hypothécaire inversé

La réalité? Vous disposez d’options flexibles pour rembourser le principal et les intérêts du prêt hypothécaire inversé si vous le souhaitez; mais, comme pour un prêt hypothécaire traditionnel, vous pouvez faire face à des frais de remboursement anticipé si vous voulez libérer la totalité du solde d’un coup – par exemple, si vous vendez la propriété. Néanmoins, la moitié de ces frais pourrait être annulée si vous vendez la maison pour emménager dans un établissement de soins de longue durée.